鋼鐵電商終于賺錢了！下一步比拼供應鏈生態

每經編輯｜每經記者 夏冰 每經編輯 盧祥勇    

每經記者 夏冰 每經編輯 盧祥勇

在中國，越來越多的傳統行業嘗到了數字經濟的甜頭，其中包括交易額動輒成百上千萬元的“大塊頭”——鋼鐵。

點一下鼠標就能買到鋼材，鋼鐵行業擁抱互聯網不只是大勢所趨，還取得了驚人的成績，其已位居大宗商品B2B電商之首，行業滲透率甚至超過盤踞著阿里、京東兩大巨頭的零售消費品領域。

從無到有，從燒錢虧損到盈利掙錢，鋼鐵電商只用了5年時間，其中，2016年是一個分水嶺。這一年，鋼鐵電商在經過2015年“跑馬圈地”大發展后，整體進入“精耕細作”時期。沉淀、價值、融合，成為2016年鋼鐵電商的關鍵詞。

眾所周知，B2B是一個慢行業，而鋼鐵電商這么短的時間就走在了B2B 2.0的風口上。目前最大的問題是，鋼鐵電商的火爆是真火，還是虛火？

●這一年終于盈利了

鋼鐵電商興起的機會源于2012年鋼貿危機。這場金融危機導致信用瓦解，全行業一片蕭條，鋼企、經銷商、流通商不約而同地開始主動“觸網”，建立起各自的鋼鐵電商平臺。

《2015~2016中國鋼鐵電商行業發展報告》顯示，截至2015年底，我國大大小小的鋼鐵電商平臺已超過300家，在全國大宗商品電子商務企業總數中占比48%左右。其中，近兩年內新建與正在發力的鋼鐵電商平臺數量占到了57%。

以鋼廠主導的電商平臺為例，記者注意到，2016年以來，杭鋼股份（600126，SH）披露擬以92億元價格注入鋼鐵和環保資產，并涉足互聯網電商；太鋼不銹（000825，SZ）在互動平臺上透露，目前已建立了自己的電商平臺；南鋼股份（600282，SH）正開啟“鋼鐵+環保+互聯網電商平臺”轉型之路；新興鑄管（000778，SZ）與知名大宗商品電商平臺——西本新干線共同出資進軍鋼鐵電商。

國內鋼鐵電商數量以井噴之勢呈現，但平臺參差不齊、魚龍混雜，被總結為“只燒錢不賺錢”。這背后根本原因是鋼鐵行業本身的問題——產能過剩。

然而到了2016年，鋼鐵電商從業者們終于可以緩一口氣了。這一年，國內主要電商平臺均報出了盈利的消息，且整體發展勢頭良好。

2016年里，找鋼網成為第一家全面盈利的鋼鐵電商。找鋼網高級副總裁郎永淳表示，平臺上半年已實現整體盈利。

新三板掛牌企業鋼銀電商在2016年實現扭虧為盈。根據其最新公告，2016年前三季度營業收入達267億元，凈利潤1282萬元。

目前登錄新三板的鋼鐵電商有6家公司，從2016年半年報公布的成績來看，除鋼銀電商博得頭籌外，其他的鋼寶股份、鋼鋼網、鋼之家三家公司均營收過億，凈利潤為100萬~900萬不等。

對于2016年的扭虧，上海鋼聯&鋼銀電商董事長朱軍紅解釋為：“主要有幾個方面（的原因），首先在于業務模式的轉變，我們今年（編輯注：2016年）以寄售為主，避免了漲跌價所帶來的風險；其次，越來越多的企業接受并且認可鋼銀，通過服務費的收取和供應鏈金融的發力獲取了可觀的利潤；最后，我們標準化體系的搭建和IT的快速迭代迅速提升了平臺運營效率，為平臺扭虧奠定了基礎。”據其透露，鋼銀電商平均每15秒就有一個用戶在平臺下單；鋼銀電商的年人均效能將破20000噸，是傳統人效的近4倍。

隨著模式逐漸成熟，2017年鋼鐵電商平臺的盈利狀況會不會更好？朱軍紅認為，對于鋼鐵電商這個領域而言，出現了盈利企業，并不等于整個行業結束了“燒錢期”。但至少有一點可以明確，鋼鐵電商的“行業邏輯”是可行的，這條路是走得通的。

還在虧損中的新三板公司中鋼網董事長姚紅超則表示，“現在并不是不會賺錢，而是現在不能賺錢，在前期推廣期，誰都怕失去用戶，所以只能燒錢占有市場。”據他預測，中鋼網2016年預計還將虧損，但目標是虧損下降一倍。

那么，什么樣的鋼鐵電商更有前景？朱軍紅表示，一定要有規模，沒有規模是沒有能力收費的，很難做供應鏈。

鋼鐵電商的這種盈利是否能夠持續，有待觀察。但目前鋼鐵電商有兩大繞不過去的瓶頸。一方面，傳統的交易習慣使得交易雙方無法適應；另一方面，在當下信貸收緊背景下，信用問題一直困擾著鋼鐵企業。如果只想要通過撮合交易實現盈利，是不具有可持續性的。只有通過電商平臺打通整個產業鏈各個環節，才能創造盈利。

●合縱連橫、優勢互補

要是從交易量和滲透率數據看，鋼鐵電商確實前景巨大。

記者查閱數據發現，2014年，全國鋼鐵電商交易量約為7500萬噸，交易額約為2000億元；2015年300家國內鋼鐵電子商務市場的鋼材交易規模達到13348萬噸，成交額達3011億元。這一數據到了2016年還在不斷擴大。

國海證券的一份最新研報顯示，以具有公開數據的11家鋼鐵電商公司為樣本，2016年上半年合計營業收入達到608億元，對應鋼材交易量（指寄售量）約3040萬噸，年化約6085萬噸。假設11家鋼鐵電商的交易體量占全行業的80%，2016年鋼鐵電商全行業交易量將達到7600萬噸。同時，鋼鐵行業非直供鋼材量在4億噸左右，也就是說目前鋼鐵電商的滲透率達到近19%。對比之下，目前有色、化工的電商滲透率均在5%以下。

滲透率是鋼鐵電商發展5年后的戰果。隨著2016年鋼價反彈，各主要鋼鐵電商交易平臺保持高速增長。具體來看，比如鋼銀電商在10月20日發布的第三季度報告顯示，截止至9月30日，鋼銀平臺累計寄售交易量（結算量）達到1285.4萬噸，與上年同期相比增長75.14%；找鋼網全年預計自營交易量超過1300萬噸，較去年有50%以上的增長。寶鋼旗下的歐冶云商，截止2016年上半年的鋼材結算量已經達到495萬噸。

300家鋼鐵電商擁擠入局的后果是行業競爭壓力加大。當前鋼鐵電商業務已經從行情資訊、在線交易轉移到供應鏈金融、云倉儲等深層次業務上，新的競爭將是以秒計算，也將更加殘酷。如何在競爭白熱化的階段脫穎而出成了各家鋼鐵電商需要解決的問題。

記者發現，2016年出現的新變化還包括：在互聯網加速發展的大背景下，許多鋼鐵電商正以更加開放、包容的理念各取所長、抱團取暖。因為，鋼鐵電商的最大價值在于規模效益和優化產業鏈條，彼此之間互補業務，合力來共同應對未來更加嚴峻的挑戰。

在這波開放合作浪潮中，鋼鐵產業鏈上的第四方服務平臺“鋼鋼網”無疑是一匹黑馬。如2016年1月，歐冶云商和鋼鋼網正式簽署電商聯盟戰略合作協議。對此，歐冶云商總經理陳德榮多次表示：“我們沒有競爭對手，我們只有合作伙伴”；4月，鋼鋼網認購中鋼網則被認為是新三板兩家鋼鐵電商的借力互補；9月，鋼鋼網與鋼為網簽署戰略合作協議，共建鋼鐵電商合作聯盟。

另外，五礦發展和阿里巴巴聯合增資五礦電商、找鋼網連線首鋼、鋼銀電商聯手歐浦智網，這些舉措都在試圖為全產鏈服務競爭事先布局。

●供應鏈金融已成盈利新亮點

鋼鐵電商并不簡單，其產業鏈包括信息、廣告、會員、交易、物流加工配送、金融、OEM等九個環節，可謂十分冗長。

在對外合縱連橫、優勢互補布局之際，鋼鐵電商近年來不斷向供應鏈金融、物流、倉儲、加工等領域延伸，而2016年最大的亮點就是供應鏈金融創新。鋼鐵電商們逐漸意識到，提供金融服務將為公司帶來不菲利潤。

與其他行業相比，鋼鐵行業的供應鏈特征比較鮮明。首先，鋼鐵行業屬于資金密集型行業，鋼材作為生命周期較長的基礎性產品，需要龐大的資金以保證其生產、流通和交易的順利進行。其次，在鋼鐵行業供應鏈上，除核心的鋼鐵生產企業外，其上下游還聚集著眾多關聯企業，當前經濟形勢下，這些企業對資金的需求量也都很大，對金融服務需求較為迫切，都對供應鏈金融服務提出了較高的要求。

比如，記者從上述鋼鋼網和中鋼網的聯手中看到，兩者的互補效應很明顯。中鋼網作為第三方平臺，其供應鏈金融上的客戶一旦有融資需求可以借助鋼鋼網獲得資金支持。

類似的還有，五礦阿里鋼鐵平臺的金融產品“賒銷寶”去年獲得金融機構20億元授信，買家會員通過審核后即可享受最高100萬額度的30天采購賬期。

鋼銀電商繼推出三款供應鏈金融產品后，2016年年底又開拓升級推出兩款余錢理財性質的金融產品以及大數據服務。鋼銀電商副總裁徐賽珠介紹，在2016年1月-11月期間，供應鏈金融服務取得了不俗的成績，目前供應鏈資金規模達12億元。目前，鋼銀電商的業務模式已經轉型為以“融資+寄售”為主，同時解決用戶貨物和資金兩大難題。

“在B2B2.0的時代，一定是金融彰顯價值，數據鑄就未來，得數據者得天下，守信用者贏未來。”徐賽珠在日前一次演講尾聲之際說出這樣一段話。

找鋼網首席運營官王常輝則認為，有了大數據做信用支撐，普惠金融才能成為現實。電商平臺的目標是要形成一種“鋼鐵銀行”的模式。

除了供應鏈金融在2016年得到蓬勃發展，大數據也成為B端產業互聯網的必爭之地。

比如，鋼銀電商通過SAAS服務（應用端的云服務），將數據信息服務滲透到商家管理、運營決策等企業內部管理中，幫助廠家及時調整生產及銷售策略，實現靈活定價，以銷定產，推動鋼鐵電商高效發展，助力鋼鐵行業的傳統企業升級轉型。

找鋼網創始人兼CEO王東曾向記者指出，“當制造業直接面對大量終端買家之后，能夠獲取相應的數據，會更有針對性地進行產品線的調整、改造和優化，這對鋼廠來說意味著非同尋常的未來。”

找鋼網將鋼鐵電商比作是在“云”上的生意。王東曾表示，未來五年之內，整個鋼鐵行業從原料采購到生產制造，到銷售、到出庫，到加工、金融服務、物流等等一系列都是在一個云上運行。

●沉淀過后拼供應鏈生態

盡管大宗電商平臺解決了傳統產業的很多痛點，有廣闊市場前景。但與普通小商品相比，大宗商品在支付結算、商品管理、運輸倉儲等方面有更特殊的要求，這也是大宗商品電商平臺發展過程中必須突破的關口。

對于未來鋼鐵電商的發展，中國冶金報社社長陸聞言表示，競合可能沒有想象中那么快。鋼鐵流通行業未來的格局可能形成類似于家電行業的情況，生產端有三大巨頭（格力、美的、海爾），數家大型企業（TCL、長虹等）以及一些有特色的小家電和定制化的企業；在銷售渠道方面，既有京東、阿里等網絡電商，也有蘇寧、國美等傳統經銷商，還有家電企業自建的渠道體系。

下一步，鋼鐵電商會沿著怎樣的路徑發展還不是特別清晰。但現在可以看到，包括BAT在內的互聯網巨頭都在打造自己的生態體系，即閉環。那么，鋼鐵電商是否也有必要打造一個屬于自己的生態體系？

上海鋼聯&鋼銀電商董事長朱軍紅表示，公司一直在以“平臺+服務”為戰略打造閉環生態體系，主要目的是為產業用戶提供更高效、更便捷、更安全的服務。以平臺為核心，為用戶提供集在線交易、供應鏈金融、支付結算、倉儲加工、物流配送、數據信息于一體的增值服務，打造“無縫交易平臺”。

五礦阿里鋼鐵平臺“五阿哥”CEO趙偉則對記者表示，鋼鐵電商平臺想要實現對產業的生態化整合，關鍵便是海量數據資源的分配和利用。以五阿哥為例，鋼鐵電商平臺將通過在鋼鐵現貨交易、供應鏈金融、倉儲物流上形成大數據分析，將分析得出的數據信息錄入到平臺交易管理系統，并充分運用到產業鏈中，為平臺的鋼鐵生產企業、貿易企業和終端企業提供信息服務。此外，五阿哥還將通過大數據挖掘判斷市場供需狀態和真實需求，從而提升產品結構，控制生產節奏去創造更高附加值。

其實，鋼鐵電商發展無非就是要在線上、線下形成閉環，但截止目前，除上述對“供應鏈生態”有很深戰略計劃的平臺外，行業中大多數企業對所謂的全產業鏈閉環認識不夠，從交易到線下的倉儲到解決一站式的配送，都只有一個很寬泛的概念。事實上，一個大閉環是由很多個小閉環來構成的，每種閉環都是由資源的控制力、服務能力等構成，都非常關鍵。

朱軍紅告訴記者，“大宗商品體積大、金額大、波動大，交易做大的同時也會帶來巨大的風險，這點與B2C平臺不同。如果風控做不好，模式再好也是枉然。所以，風控是一家B2B企業在成長過程中能否立足的至關重要的指標，也是決定B2B企業能否成長壯大的重要因素。”

由此看來，大宗商品強調的不僅僅是服務能力，還有風險控制能力。未來各大平臺勢必會從交易量、成交數據等轉向對服務能力建設、平臺風控能力的考量。下一步，在服務市場和風控市場的資源爭奪戰即將打響。

對此，陸聞言曾判斷，區域性電商退出或成為某全國性電商的區域平臺將成為大趨勢。至于什么樣的電商平臺能夠勝出，肯定是細分市場定位明確，資源和渠道掌控力強的電商。

目前各大鋼鐵電商平臺業務重疊性太高，但是市場上沒有出現太多并購的舉動。對于鋼鐵電商而言，或許未來行業的發展會像某位行業大咖在兩年前做過的預言一樣：“未來鋼鐵電商的趨勢是合作，兼并重組。”互聯網是寡頭經濟，眼下中國鋼鐵電商間已有了合作，未來的行業離兼并重組還遠嗎？