小微企業進入產業鏈金融2.0時代 險企你準備好了嗎？

隨著紐交所鐘聲響起，小微企業也迎來了“逆襲”的良機。在互聯網金融時代，服務小微企業的產業鏈金融，也正從傳統的依附上游大企業的“信用保險式”，向著完全服務中小微企業的“P2B式”前進。

那么，在這個“小、急、頻”的2.0時代，以保險公司為代表的機構，又應該如何應對？

P2B平臺入水應收賬款貸款

9月19日，隨著紐約證券交易所的鐘聲鳴響，那個以扶持小微企業而名聲大噪的“外星人”馬云，登上了中國首富的寶座。而與此同時，千千萬萬的小微企業，也迎來了“逆襲”的良機。

我國小微企業的數量之大，決定了這絕對是一個充滿潛力的市場。因此，各級政府也在通過多種手段，逐步實現對小微企業的支持。不過，擋在小微企業面前的大山，僅依靠龍頭企業的扶持和政策的傾斜，攀登起來卻仍顯得困難重重。

很多地區，可供小微企業籌措資金的融資渠道不夠豐富，而大量小微企業將賒銷作為競爭手段，使企業的利潤總停留在“應收賬款”的狀態。對于資金匱乏的小微企業來說，應收賬款像是一把懸在半空的利劍，可能隨時會“要了企業的命”。

因此，近年來，通過應收賬款來進行貸款，也成為了小微企業融資的新渠道，而保險公司也在其中起到了積極的作用。不過，應收賬款的貸款方式，卻正“翻天覆地”地變化著。

應收賬款抵押貸款的產業鏈金融P2B平臺樂投天下的首席執行官楊亮在接受《證券日報》記者采訪時表示，在產業鏈金融的1.0時代，一般為保險公司、銀行等金融機構，以產業鏈的核心企業為依托，將其與下游企業形成的應收賬款加上信用保險，在確保貿易背景真實后，為小微企業融資。

“然而，在互聯網金融時代，如樂投天下一樣的P2B平臺，還會為那些無法依附在上游大企業的小微企業進行應收賬款的貸款。”

平臺與垂直電商合作，將一個行業的上下游，所有的企業聯合在一起。通過對電商平臺內真實的交易數據進行有效評估，實現對小微企業的放款，有效降低投資風險。既滿足了小微企業的資金需求，又可以為客戶實現盈利。

在行業選擇上，平臺上線初期，會主要服務于食品、醫藥等穩定性高、需求大的產業鏈。這樣既可以避免產能過剩導致的風險，也可以在一開始就擁有大量的經營數據用于風控分析。“未來，我們還會評估更多的行業，服務于更多的小微企業。”楊亮表示。

那么，在新一代的產業鏈金融中，保險公司又是如何起作用的呢？曾在某上市險企工作過的楊亮表示，“在互聯網金融時代，小微企業的貿易特點是"小、急、頻"，而大型金融機構的審核成本高，操作繁瑣。因此在2.0時代，保險公司面臨著審核時間長、效率低的尷尬境地。”

那么，在這個充滿“顛覆”的時代，保險公司應該如何“維護”小微企業呢？